شوک ترامپ به بازار؛ پناه سرمایهها پس از شوک سیاسی
به گزارش زومان، ظهر روز گذشته با اظهارات تازه ترامپ مبنی که بر فسخ تفاهمنامه دو طرف، بازارها که در شرایط عادی به سر میبردند، با شوکی تازه مواجه شدند. دلار و طلا جهش کرد و بورس ریخت.
در بورس ایران، نزدیک به ۶ هزار میلیارد تومان پول از بازار خارج شد.
در ساعات اولیه تعداد نمادهای مثبت و منفی بورس تقریبا برابر بود و خرید و فروشها روند متعادلی داشت. اما با انتشار اخبار اظهارات جدید ترامپ که تفاهمنامه ایران و آمریکا را «تمامشده» خواند، موجی از فروش شکل گرفت، به طوری که از میان ۸۱۳ نماد بورسی، ۶۶۵ نماد معادل با ۸۲ درصد بورس خروج پول و افت قیمت داشتند. در سمت مقابل ۱۴۸ نماد (۱۸ درصد از کل نمادها) نیز سبزپوش شدند.
اما پول از کدام سهمها خارج شد و در کجا پناه گرفت؟
فرار پول از سهام، غولهای بورس قرمز شدند
بیشترین خروج پول از صندوقهای سهامی ثبت شد؛ یعنی همان صندوقهایی که بخش اصلی داراییشان سهام شرکتهاست. از این گروه حدود ۱۴۷۸ میلیارد تومان پول حقیقی خارج شد. این یعنی حتی سرمایهگذارانی که به جای خرید مستقیم سهم، از مسیر صندوقها وارد بورس شده بودند تا مدیریت پولشان در دست یک تیم حرفهای باشد هم ترجیح دادند عقبنشینی کنند.
در میان صندوقها، بیشترین خروج از صندوقهای پالایش (۱۲۶ میلیارد تومان) و تکپاد (۱۲۱.۸ میلیارد تومان) رقم خورد. پالایش سبدی از سهام شرکتهای پالایشی را در خود دارد و تکپاد سبدی از سهام انواع شرکتها را.
بعد از آن، خروج پول در گروههای بزرگ و اثرگذار بازار دیده شد؛ فرآوردههای نفتی با حدود ۹۰۷ میلیارد تومان، بانکها با حدود ۹۰۴ میلیارد تومان و فلزات اساسی با حدود ۸۱۹ میلیارد تومان خروج پول جزء زیاندهترین صنایع بورسی بودند.
این گروهها از صنایع سنگین و مهم بورس هستند و وقتی پول از آنها خارج میشود، معمولا یعنی بازار فقط از چند سهم کوچک نترسیده؛ بلکه نگرانی به بدنه اصلی بورس رسیده است.
فملی، شستا، وبملت، شپنا، شبندر، فارس و وتجارت برخی از زیاندهترین نمادهای این گروهها بودند که در میان آنها شرکت صنایع ملی مس ایران با نماد فملی با خروج ۵۸۳.۸ میلیارد تومان پول بیشترین خروج پول را داشت.
پناه پول در صندوقهای درآمد ثابت و طلا
در مقابل، مقصد پولها کاملا قابل حدس بود: صندوقهای درآمد ثابت بیشترین ورود پول را داشتند؛ حدود ۹۳۲ میلیارد تومان. این صندوقها برای سرمایهگذار شبیه یک پارکینگ امنتر عمل میکنند؛ سودشان معمولا کمتر از سهام است، اما نوسان کمتری دارند و در روزهای پرریسک، جذابتر میشوند.
بعد از آن، صندوقهای طلا و سکه با حدود ۳۰۲ میلیارد تومان ورود پول قرار گرفتند. این ورود پول هم پیام روشنی دارد: وقتی بازار از آینده سیاسی و قیمت دلار نگران میشود، بخشی از پول به سمت طلا میرود؛ چون طلا در ذهن سرمایهگذار ایرانی نقش پناهگاه تورمی و ارزی دارد.
گروههای دیگر با اختلاف ورود پول کمتری داشتند:
- صندوقهای انرژی: ۲۸.۲ میلیارد تومان
- صندوقهای نقره: ۲۰.۶ میلیارد تومان
- اطلاعات و ارتباطات: ۲۰.۵ میلیارد تومان
تنها نماد موجود در صندوقهای انرژی، صندوق سینرژی است؛ یک صندوق بورسی که ترکیب دارایی آن عمدتا از گواهیهای کالایی مرتبط با نفت، فرآوردههای نفتی، برق و گاز تشکیل شده و به همین دلیل بازدهی آن بیشتر از بازار انرژی، نرخ ارز و سیاستهای دولت در حوزه حاملهای انرژی اثر میگیرد.
بازار دیروز پیام روشنی داشت:
سهام در چشم سرمایهگذاران پرریسکتر شد، پول برای توقف موقت به صندوقهای درآمد ثابت رفت و طلا نقش پناهگاه اضطراری را بازی کرد.